Les marchés boursiers européens ont prolongé une séquence de victoires en plusieurs sessions suite au discours du président Trump à Davos. Alors que le secteur bancaire a mené des gains larges, les stocks d’énergie sont restés sous pression.
Les marchés boursiers européens ont prolongé leurs gains jeudi à la suite du discours du président américain Donald Trump lors de sa première apparition virtuelle au Forum économique mondial à Davos, en Suisse. Il a exigé que les taux d’intérêt mondiaux soient réduits et ont exhorté l’OPEP à réduire les prix du pétrole. Il a également appelé à la déréglementation des règles bancaires.
L’Euro Stoxx 600 a augmenté de 0,46% à 530,50 €, prolongeant une séquence de victoires de sept sessions à un nouveau record. La DAX a grimpé de 0,74%, marquant sa huitième session consécutive de gains après avoir atteint à plusieurs reprises de nouveaux sommets au cours des sept derniers jours de négociation. Le CAC 40 français a progressé de 0,7% à son plus haut niveau depuis le 11 juin, et le FTSE 100 a augmenté de 0,23%, se terminant également à un niveau record.
Rallies du secteur bancaire
Le secteur bancaire européen (SX7P) a augmenté de 1,83%, menant les gains dans l’Euro STOXX 600. , Unicredit grimpant 2,53% et Banco Santander a progressé de 2,45%.
Trump a encouragé l’investissement aux États-Unis en promettant des impôts plus bas et des réglementations plus lâches. Au cours d’une session de questions-réponses, il a exhorté les banques américaines, en particulier la ciblage de Bank of America et JPMorgan Chase, à cesser de bloquer les comptes politiques. Trump a également critiqué les régulateurs européens pour avoir été trop dur pour les entreprises technologiques américaines et les producteurs de pétrole.
La présidence de Trump devrait bénéficier au secteur bancaire en raison de sa position sur les réglementations de dessein pour les grands prêteurs. Il peut exhorter à réduire les exigences en matière de capital – le montant minimum de capital qu’une banque doit détenir comme obligé par les autorités réglementaires – et à assouplir les processus administratifs. Ces mesures encourageraient les grandes banques à augmenter les rendements aux actionnaires par le biais de rachats d’actions et de dividendes.
Les stocks d’énergie baissent à mesure que les prix bruts baissent
Les actions européennes de l’énergie ont prolongé des pertes alors que les prix du pétrole et du gaz ont continué de diminuer, après l’appel du président Trump sur l’Arabie saoudite et l’OPEP pour réduire les prix jeudi.
Les actions de Shell ont chuté de 0,48%, les BP ont chuté de 0,59% et TotalNénergies ont chuté de 0,43%. Les trois plus grands producteurs européens de pétrole et de gaz ont vu leurs actions diminuer tout au long de la semaine, reflétant les tendances des marchés pétroliers.
Les contrats à terme sur le pétrole brut ont chuté pour le quatrième jour de négociation consécutif depuis l’inauguration de Trump. Les contrats à terme WTI ont diminué de 1,09% à 74,62 $ le baril, tandis que les contrats à terme Brent ont glissé de 0,9% à 78,29 $ le baril, tous deux atteignant un plus bas de deux semaines.
Le président Trump a suggéré que les prix élevés du pétrole finançaient la Russie dans la guerre ukrainienne. « Je vais également demander à l’Arabie saoudite et à l’OPEP de réduire le coût du pétrole », a-t-il déclaré jeudi à Davos. «Si le prix diminuait, la guerre de Russie-Ukraine se terminerait immédiatement.»
Ses remarques ont suivi son engagement à faire pression sur la Russie avec des sanctions et des tarifs pour mettre fin à la guerre. Lors de l’événement, Trump a réitéré son intention d’augmenter la production de pétrole et de gaz américain pour soutenir le secteur manufacturier, en particulier dans le développement de l’intelligence artificielle et des infrastructures de crypto-monnaie. Il a de nouveau souligné que les États-Unis avaient des relations commerciales injustes avec l’UE. En décembre, Trump a menacé d’augmenter les tarifs si le bloc n’a pas augmenté ses achats de gaz et de pétrole américains.
Les partages technologiques mixtes
Les actions de la technologie européenne ont montré des performances mitigées jeudi alors que le rallye dirigé par l’intelligence artificielle s’estompait. Trump a dévoilé une coentreprise avec des géants de la technologie pour investir 480 milliards d’euros dans les infrastructures d’IA aux États-Unis mardi, ce qui avait augmenté le cours des actions sectorielles plus tôt dans la semaine. Cependant, il n’a pas donné de nouvelles indications sur la construction de l’avancement technologique américain lors de son discours jeudi.
La plus grande entreprise technologique d’Europe, SAP, a vu ses actions stables à un sommet de 262 € jeudi. Cependant, le fabricant d’équipements de puces AI néerlandais ASML a vu ses actions chuter de 4,4%, dans un cas de préoccupations concernant les restrictions potentielles d’exportation vers la Chine. Le Premier ministre néerlandais, Dick Schoof, a indiqué lors d’une interview avec Bloomberg à Davos mercredi que l’administration Trump pourrait imposer des contrôles du commerce des puces AI à la Chine aussi strictement que celles de l’administration Biden.
Bitcoin glissements
Trump a signé un décret exécutif sur la crypto-monnaie et l’intelligence artificielle, créant un groupe de travail pour conseiller la Maison Blanche sur les politiques des actifs numériques. L’action a déçu les amateurs de Bitcoin, car Trump n’a pas spécifiquement ordonné la création d’une réserve de Bitcoin, comme il l’avait précédemment laissé entendre.
Les prix du Bitcoin sont passés de seulement 107 000 $ à un peu plus de 102 000 $ après le décret. Le plus grand jeton numérique du monde a légèrement rebondi à 103 370 $ à 3 h 22 CET vendredi.
